Криптовалютная сфера, безусловно, нестабильна; цены могут измениться в мгновение ока. На рынке существуют тысячи криптовалют, и все они обеспечивают быстрые финансовые операции. Однако многим из них не хватает стабильности, их стоимость постоянно растет или снижается.
Поэтому мир децентрализованных финансовых операций нуждается в стабильных монетах – токенах, которые существуют для обеспечения стабильности и использования в реальном времени.
Terra — это платежная платформа на блокчейне с открытым исходным кодом, использующая протокол proof of stake. По сути, это блокчейн, который позволяет пользователям создавать стейблкоины, привязанные к фиатным валютам.
Terra — это виртуальная платформа для алгоритмических стейблкоинов, привязанных к фиатной валюте, такой как доллар США. Блокчейн также создает для пользователей безопасную и быструю платформу для торговли, инвестиций и обмена этих токенов. На блокчейне Terra можно выполнять множество разных задач.
Что делает Terra?
Terra была основана До Квоном и Даниэлем Шином из Terraform Labs в 2018 году и использует механизм консенсуса Tendermint Delegated-Proof-of-Stake (DPoS). Terra предоставляет смарт-контрактам возможность создавать различные стейблкоины.
Компания базируется в Южной Корее и включает южнокорейскую вону в число своих привязанных фиатных валют. Есть и много других, в том числе евро.
TerraUSD – это собственный стейблкоин платформы.
Давайте немного проясним ситуацию для новичков в криптовалютах. Стаблкоин – это криптовалюта, стоимость которой привязана к стоимости другого актива.
Биткойн, первая криптовалюта, была разработана для того, чтобы уменьшить необходимость в третьей стороне при транзакциях. Поход в банк или к банкомату каждый раз, когда вам нужны наличные для транзакций, часто доставляет массу неудобств, не считая внутренних и внешних угроз вашим денежным средствам.
Цифровые активы, с другой стороны, дадут вам неограниченный доступ к вашему капиталу. Существует почти абсолютная гарантия того, что блокчейн осуществит вашу финансовую транзакцию в любой точке земного шара за считанные секунды, чем не всегда может похвастаться традиционная банковская система.
Существует множество сетей или платформ, которые предоставляют такую услугу, включая Terra.
Однако волатильность стабильных монет требует поиска способа стабилизировать их стоимость, чтобы транзакции могли осуществляться в соответствии с планом. Никто не хочет покупать зубную щетку с помощью крайне нестабильной цифровой валюты.
Поэтому Terra вводит платежную систему, чтобы повысить удобство и стабильность для пользователей платформы.
Даниэль Шин и До Квон основали протокол для повышения уровня принятия криптовалюты, потому что они знали, что для достижения этой цели необходима стабильность.
Terra также предоставляет своим пользователям множество децентрализованных финансовых приложений. Благодаря TerraUS вы можете выполнять различные финансовые обязанности из любой точки мира и делать это дробно.
Вы наверняка слышали о Terra и Luna, паре, изображающей аналогию Земли и Луны. Одна растет в цене, а другая увеличивается в стоимости.
В то время как UST остается вечно привязанным к долларовой стоимости, токен Luna может расти и падать по мере увеличения или уменьшения стоимости полезных услуг.
Как работает Terra?
Большинство криптовалютных проектов имеют свою родную валюту.
Luna — это токен, разработанный платформой Terra и предназначенный для нее. Сеть использует его для регулирования цен на стейблкоины, а пользователи полагаются на него при проведении многих транзакций.
По сути, вы не можете использовать экосистему Terra без Luna.
Terra на латыни означает Земля, Luna – Луна. Именно эту аналогию имели в виду Шин и Квон, когда разрабатывали проект, который обеспечивает необходимый баланс волатильности криптовалютного рынка.
Luna незаменима при объяснении того, как работает Terra. Протокол поддерживает цены, побуждая майнеров майнить или сжигать токены. Это протокол доказательства доли, о котором говорилось в самом начале.
Это система, которая использует систему валидаторов или компьютеров для подтверждения блоков в блокчейне в обмен на вознаграждение. Это вознаграждение часто выплачивается в виде транзакционных комиссий – небольших сборов, которые вы платите за свои транзакции в блокчейне.
Кроме того, валидаторы также поощряются за счет недавно выпущенных токенов. Вы можете создать валидатор, просто сделав ставку на минимальное количество цифровых монет, и вы получите свою аккуратную прибыль.
Теперь вернемся к системе stablecoin – она сохраняется даже при повышении полезности. Например, один UST всегда будет оцениваться по цене доллара США.
Но, опять же, случаи использования UST растут с каждым днем, так почему же его стоимость по-прежнему привязана к 1 доллару? Почему биткойн и другие популярные криптовалюты не могут поддерживать стабильную цену и финансировать операции, для которых они были созданы?
Все упирается в доказательство доли или систему валидатора и делегатора.
В Terra используется система двойных токенов, которая использует рыночные силы. Валидаторы и делегаторы также важны для успеха проекта.
Валидаторы — это участники транзакций Terra. С другой стороны, делегатор — это пользователь Terra, который передает свои токены Luna валидатору для использования, и плата за эту услугу составляет лишь определенную долю от суммы ставки.
Система работает потому, что стабильные монеты используют гибкую денежную политику, обеспечивая рост их предложения вместе с колебаниями стоимости таких криптовалют, как Bitcoin и Ethereum.
Благодаря росту и снижению предложения Terra зарабатывает больше денег и обеспечивает достаточное количество токенов UST для использования.
С учетом вышесказанного, seigniorage (Сеньораж) – это еще одна неотъемлемая составляющая, которая поможет вам понять, как работает Terra. Это разница между номинальной стоимостью денег и стоимостью их производства. Это алгоритмически контролируемый метод расширения и сокращения денежной массы котируемого токена.
Центральные банки используют аналогичную систему для стабилизации фиатной валюты своей страны. Однако протокол Terra отличается тем, что он футуристический, автономный, децентрализованный и не требует залога.
Конечно, он достигает стабильности, что является конечной целью.
Например, если стейблкоин оценивается в $1, но падает до $0,80, его предложение превышает спрос. Вот тут-то и приходит на помощь seigniorage – алгоритм использует его для покупки stablecoin, укрепляя токен, чтобы помочь ему поддерживать свою стоимость.
Это создает необходимый баланс, который может подтолкнуть цену обратно к $1. Но если это не срабатывает, проект назначает seigniorage акциями или облигациями, используемыми для привлечения денег.
Поощряя майнеров добывать или сжигать больше Luna, чтобы удовлетворить спрос на UST, цена может оставаться постоянной. Таким образом, вы можете обменять одну луну на один UST и продать его в пул Терры.
Это стабилизирует цены, но также создает дефицит Луны. Это приводит к росту стоимости, по сути, поддерживая стабильный поток прибыли, к которому привыкли держатели криптовалюты.
Помните о сейниораже? Именно так вы получаете вознаграждение как пользователь – за вашу готовность не обращать внимания на риск краткосрочной волатильности цен.
Контракция происходит, когда пул ликвидности для UST уменьшается. В этом случае излишки конвертируются в Луну, которую вы можете хранить до тех пор, пока она снова не понадобится вам во время расширения.
Благодаря повышенному спросу на UST, Terra имеет эффективный цикл роста. Кроме того, проект неустанно повышает свою стоимость.
Большая часть прибыли от пула сообщества пойдет на создание большего количества децентрализованных финансовых приложений или DApps, использующих UST, увеличивая ценность Luna.
Стейблкоины Терры
Стейблкоины Terra легко спутать с ее родным токеном. Однако один из них привязан к доллару, а другой – к стоимости проекта. Стоимость ваших токенов Luna растет, когда увеличивается количество случаев использования UST.
TerraUSD (или UST) – это децентрализованный, масштабируемый, приносящий проценты и алгоритмический стейблкоин, предлагающий широкий спектр функций. .
В отличие от Биткойна, токены UST могут оставаться по одной и той же цене в течение более длительных периодов времени, часто в пределах стоимости доллара.
Если вы совершаете свои сделки в условиях волатильности криптовалютного рынка, вы часто оказываетесь в убытке.
Таким образом, по сути, TerraUS существует для того, чтобы предложить пользователям легкий доступ к децентрализованным приложениям, децентрализованным финансам и преимуществам криптовалюты. Подумайте о том, как легко совершать финансовые операции, конвертируя часть своей Luna в UST или покупая ее непосредственно за фиатные деньги.
Проект Terra получает прибыль благодаря структуре пула ликвидности. А вы получаете возможность избежать комиссии, которую взимаютcя банками. Кроме того, стоит отметить быструю скорость выполнения операций.
Расширение использования UST приводит к увеличению стоимости одной луны. Представьте себе возможность использовать родной токен для покупки бензина или продуктов. Все больше людей захотят его приобрести, потому что это простой способ оплаты.
Механизм роста эффективен и служит блокчейну Terra последние пару лет. Стабильные монеты не будут подниматься выше или опускаться ниже одного доллара США или фиатной валюты, к которой они привязаны, потому что избыток был алгоритмически разработан для поглощения Luna.
Что такое LUNA?
LUNA — это криптовалюта Terra, которая выполняет в протоколе Terra несколько задач. Luna существует для поглощения волатильности стабильной монеты Terra; протокол Terra использует ее в качестве стимула для стабилизации цены UST. Вы можете купить один UST за 1 доллар, и стоимость не изменится.
По сути, он был создан как поддержка для невероятного денежного роста, задуманного основателями протокола.
Это подводит нас к вопросу о том, что произойдет, когда больше людей будут требовать токены UST? Его стоимость не увеличивается, но создается больше монет. Избыток же поглощается Luna, что приводит к росту ее цены.
Возможно, вы задаетесь вопросом, достаточно ли этого для поддержания роста проекта. Но это не все, на что опирается протокол. Существует множество других способов повышения стоимости Terra в криптовалютной сфере
Экосистема настолько полезна, что все больше людей покупают ее. Кстати говоря, протоколы якоря и зеркала – это методы, используемые для привлечения большего числа пользователей. Первый представляет собой систему кредитования и заимствования, помогающую вам давать взаймы, брать в долг и зарабатывать проценты на своих токенах.
При размещении средств в экосистеме вы получаете 20-процентный годовой процентный доход или APY. Вы можете использовать облигационные ETH или облигационные Luna для облегчения обмена.
С другой стороны, зеркальный протокол – это децентрализованная финансовая платформа, которая позволяет представлять или создавать другие активы. Он существует для облегчения традиционных транзакций за вычетом высоких брокерских комиссий.
Эти представительства называются mAssets, и они позволяют покупать практически все, что угодно, из любой точки мира. Вы также можете совершать сделки дробно, приобретая любой из тринадцати mAssets, доступных на платформе.
Что такое Terra Station?
Для взаимодействия с экосистемой Terra необходимы токены Luna, и в рамках проекта предусмотрено безопасное место для хранения ваших токенов.
Terra Station — это официальный криптокошелек и панель управления Terra, который позволяет владельцам LUNA взаимодействовать со средствами, добавлять токены в стейкинг и участвовать в управлении. Он доступен в виде приложения для мобильных устройств и расширения для браузера.
Вы также можете пользоваться возможностями NFT с помощью станции Terra.
До сих пор протокол Terra гарантировал простоту транзакций с криптовалютами, но можете ли вы торговать каждым токеном на станции Terra? В официальном кошельке можно хранить только те, которые поддерживаются в сети или функционируют в рамках экосистемы.
Станция Terra предлагает шлюз в экосистему Terra. Она необходима вам для доступа к многочисленным децентрализованным финансовым услугам и приложениям, а также к другим преимуществам криптовалютных транзакций. Раздел токенов для стейкинга позволяет вам делегировать, проверять свои вознаграждения, связывать LUNA в качестве валидатора и принимать участие в механизме консенсуса DPoS.